花旗 下调英伟达目的价至163美元 投资者焦点转移至盈利和GTC大会 (花旗战略调整)

花旗宣布报告指出，英伟达将于2月26日收市后披露1月止季度业绩。该行预测其1月及4月止季度业绩契合市场预期，销售额各达380亿及425亿美元，且GB200/300产品组合或许发生一些变化。

该行以为，英伟达的股价已靠近估值支持水平，并依然看好其前景。从基本面看，英伟达受产品组合影响形成毛利率降低，其股价自去年6月以来不时处于区间坚定。该行估量公司的毛利率将在4月止季度触底。此外，该行将英伟达2025及2026财年的每股盈利预测下调约7%，目的价由175美元降至163美元，维持“买入”评级，以为投资者焦点转移至盈利和下月GTC大会。